xlsPortfolio xlsPortfolio | xlsValorisation
Chercher une action :
L’Oreal SA

L’Oreal (OR.PA, FR0000120321)

L'Oréal S.A., through its subsidiaries, manufactures and sells cosmetic products for women and men worldwide. The company operates through four divisions: Consumer Products, L'oréal Luxe, Professional Products, and Dermatological Beauty. It offers skincare, make-up, hair colourants, haircare, perfumes, and hygiene products. The company provides its products under the L'Oréal Paris, Garnier, Maybelline New York, NYX Professional Makeup, Stylenanda, Essie, Dark & Lovely, Mixa, Magic Mask, Niley, Lancôme, Yves Saint Laurent, Armani, Kiehl's Since 1851, Helena Rubinstein, Biotherm, Shu Uemura, IT Cosmetics, Ralph Lauren Fragrance, Urban Decay, Mugler, Valentino, Viktor&Rolf, Azzaro, Prada, Cacharel, Maison Margela Fragrance, Diesel, Yue Sai, Atelier Colonge, Carita, Takami, Aesop, L'Oréal Professionnel Paris, Kérastase, Redken, Matrix, Pureology, Pulp Riot, …

Siège social : 41, Rue Martre, Clichy, France, 92117

Tous les ratios sont calculés de manière automatique si les données financières le permettent. Mais selon l’activité de la société (en particulier les foncières côtées, les banques et les assureurs), seuls quelques-uns seront pertinents.

 

 

Analyse graphique (chandeliers japonais, supports/résistances, moyenne mobile et Bollinger) de L’Oreal

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Répartition du capital, valorisation et momentum de L’Oreal SA

Nbr d’actions Flottant Initiés Institutionnels Short Ratio Flottant en VAD
534 725 000 43,9% 57,0% 16,0% - -
PER TTM PER prévi. PEG P/B VE/EBITDA TTM VE/CA TTM
38,8 31,7 3,9 7,6 26,9 5,9
Marge opé. TTM Marge nette TTM ROE TTM ROA TTM Δ CA trimestriel YoY Δ RN trimestriel YoY
19% 15% 22,0% 10,3% 3,6% 14,3%
Cours Cible MMA50 MMA200 + bas 52 s. + haut 52 s.
447,4 EUR 450,8 437,4 425,4 372,0 460,6

 

Graphique des performances bousières ajustées des dividendes de L’Oreal SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Performance boursière ajustée des dividendes de L’Oreal SA

1 mois 2 mois 3 mois 6 mois 1 an 2 ans 3 ans
+2,7% +4,7% +0,8% +4,9% +10,5% +47,7% +27,5%
4 ans 5 ans 6 ans 7 ans 8 ans 9 ans 10 ans
+92,8% +95,9% +134,0% +162,2% +204,6% +196,4% +306,9%

 

Équipe de direction de L’Oreal SA

Nom Fonction Âge Nom Fonction Âge
Nicolas Hieronimus CEO & Director 60 Christophe Babule Executive VP & CFO 59
Antoine Vanlaeys Chief Operations Officer 55 Françoise Lauvin Head of Investor Relations -
Asmita Dubey Chief Digital & Marketing Officer 50 Jean-Claude Le Grand Chief Human Relations Officer 59
Vismay Sharma President of South Asia Pacific, Middle East, North Africa Zones 52 Jacques Challes Chief Innovation Officer 64
Emmanuel Goulin MD of Fragrance France & President of Travel Retail - Barbara Lavernos Deputy Chief Executive Officer 56

 

Critères ESG (Investissement Socialement Responsable) de L’Oreal SA au 01/01/2019

  Environnement Social Gouvernance Controverse Global ESG
Score 11,7 9,5 12,3 2 26,9
Risque Faible Négligeable Faible Faible Moyen

Implication dans des activités controversées

Pornographie Alcool Jeux d’argent Tabac IVG et cellules souches Contrats militaires Armes controversées Armes légères
Non Non Non Non Non Non Non Non
Tests sur les animaux Peaux et fourrures OGM Huile de palme Pesticides Nucléaire Charbon thermique -
Oui Non Non Non Non Non Non -

 

Présence de L’Oreal dans les 25 premières positions des meilleurs fonds (liste des fonds analysés)

Nom du fonds Catégorie Notation Morningstar Position Poids
BNY Mellon Worldwide Growth Fund Global Large-Stock Growth 4 4,4%

 

Graphique des profits et résultats de L’Oreal SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Fondamentaux de L’Oreal SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 29 874 27 992 32 288 38 261 41 183  -6,3% +15,3% +18,5% +7,6%
EBITDA 7 506 7 237 7 941 8 993 9 858  -3,6% +9,7% +13,2% +9,6%
Résultat opérationnel 5 548 5 209 6 160 7 457 8 143  -6,1% +18,3% +21,0% +9,2%
Résultat net 3 750 3 563 4 597 5 707 6 184  -5,0% +29,0% +24,1% +8,4%
Free Cash Flow 5 032 5 481 5 653 4 935 6 116  +8,9% +3,1% -12,7% +23,9%
Marge de FCF 17% 20% 18% 13% 15%  +16,2% -10,6% -26,3% +15,1%
ROIC - 13% 16% 19% 19%  - +24,7% +16,7% -0,2%
CROIC - 18% 19% 16% 18%  - +6,7% -14,7% +9,8%
Taux d’imposition 31% 25% 24% 25% 23%  -17,3% -5,6% +4,4% -9,3%
Capital investi 30 678 30 245 28 639 31 616 36 372  -1,4% -5,3% +10,4% +15,0%
Actions en circul. (en M) 562,8 561,6 559,8 537,7 537,0  -0,2% -0,3% -4,0% -0,1%
EBITDA par action 13,3 12,9 14,2 16,7 18,4  -3,4% +10,1% +17,9% +9,8%
Bénéfices par action 6,7 6,3 8,2 10,6 11,5  -4,8% +29,4% +29,2% +8,5%
Free Cash Flow par action 8,9 9,8 10,1 9,2 11,4  +9,2% +3,5% -9,1% +24,1%

 

Graphique de la rentabilité et des marges de L’Oreal SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratio de profitabilité de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Marge brute 73% 73% 74% 72% 74%  +0,1% +1,1% -2,1% +2,1%
Marge d’EBITDA 25% 26% 25% 24% 24%  +2,9% -4,9% -4,4% +1,8%
Marge opérationnelle 19% 19% 19% 19% 20%  +0,2% +2,5% +2,2% +1,5%
Marge bénéficiaire 13% 13% 14% 15% 15%  +1,4% +11,8% +4,8% +0,7%
Marge de FCF 17% 20% 18% 13% 15%  +16,2% -10,6% -26,3% +15,1%
Rentabilité économique (ROA) - 8,2% 10,6% 12,7% 12,5%  - +30,2% +19,7% -1,3%
Rentabilité financière (ROE) - 12,2% 17,5% 22,5% 22,0%  - +43,3% +28,6% -2,2%
Rdt sr capital investi (ROIC) - 13% 16% 19% 19%  - +24,7% +16,7% -0,2%
FCF sur ∼ (CROIC) - 18% 19% 16% 18%  - +6,7% -14,7% +9,8%

 

Ratios de solvabilité de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Liquidité restreinte 0,9 1,0 0,5 0,6 0,6  +3,8% -52,9% +33,9% +5,3%
Liquidité générale 1,3 1,3 0,7 1,0 1,1  +2,2% -44,3% +40,6% +7,0%
Dette nette sur EBITDA -0,5 -0,7 0,3 0,2 0,3  +32,1% -141,2% -32,0% +51,1%
Dette sur actifs 3% 3% 12% 9% 14%  -0,1% +309,2% -19,4% +48,6%
Dette sur capitaux propres 4% 4% 21% 16% 25%  +0,9% +396,2% -23,8% +53,7%
Couverture par l’EBITDA 99,5 78,2 165,1 116,9 43,5  -21,4% +111,0% -29,2% -62,8%
   ∼ par l’EBIT 73,6 56,3 128,1 97,0 35,9  -23,5% +127,4% -24,3% -63,0%
   ∼ par le flux opérationel 83,1 69,8 139,9 81,6 33,5  -16,0% +100,5% -41,6% -58,9%
Coût de la dette - 7,4% 1,5% 1,6% 3,9%  - -79,3% +6,2% +138,4%

 

Graphique des dividendes de L’Oreal SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios de distribution de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Résultat net 3 750 3 563 4 597 5 707 6 184  -5,0% +29,0% +24,1% +8,4%
Flux de trésorerie libre (FCF) 5 032 5 481 5 653 4 935 6 116  +8,9% +3,1% -12,7% +23,9%
Dividende payé -2 221 -2 191 -2 352 -2 690 -3 426  -1,4% +7,4% +14,4% -227,4%
Distribution sur résultat net 59% 61% 51% 47% 55%  +3,8% -16,8% -7,9% +17,5%
Distribution sur FCF 44% 40% 42% 55% 56%  -9,5% +4,1% +31,0% +2,8%

 

Graphique du cycle de conversion de trésorerie de L’Oreal SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Ratios du cycle de conversion et d’efficacité de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Nbr de jours en stock (DSI) 132 130 137 141 152  -1,9% +5,7% +2,7% +7,9%
Délai paiement clients (DSO) 59 57 55 55 47  -3,5% -3,8% -0,1% -14,8%
Délai ∼ fournisseurs (DPO) - 239 248 202 207  - +4,0% -18,8% +2,9%
Conversion de l’encaisse - -52 -56 -6 -9  - +8,3% -89,6% +47,2%
Rotation des actifs 0,7 0,6 0,8 0,8 0,8  -5,9% +16,9% +8,8% -2,8%
Frais généraux sur CP 21% 19% 26% 26% 26%  -5,7% +32,4% +0,4% +1,4%
Frais généraux sur CA 20% 20% 19% 18% 19%  -0,8% -6,6% -2,3% +0,8%

 

L’IH Score analyse neuf critères liés à la croissance, à la rentabilité, et à la solidité financière d’une entreprise cotée, d’après ses cinq derniers exercices comptables. Un score élevé, proche ou égal à 9, présage de la qualité et de la solidité de la société.

Rapport boursier IH Score Rapport boursier IH Score : rapport quotidien exclusif dédié aux sociétés avec l’IH Score le plus élevé

IH Score de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  20-21 21-22 22-23 Moy.
CA ↗ 0 0 1 1 1  +1 = = 0,75
EBIT ↗ 0 0 1 1 1  +1 = = 0,75
Résultat avant impôts ↗ 0 0 1 1 1  +1 = = 0,75
 
ROIC ≥ 10% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
ROIC ≥ 15% 0 0,75 1 1 1  +0,25 = = 0,94
CROIC ≥ 10% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
Bêta ≤ 0,8 0 0 0 0 1  = = +1 1
 
Couverture par l’EBITDA ≥ 4 1 1 1 1 1  = = = 1,00
Coût de la dette ≤ 4,5% 0 1 1 1 1  = = = 1,00
 
IH SCORE8,2
 
ROIC → ou ↗ 0 0 1 1 0,5  +1 = -0,5 0,75
CROIC → ou ↗ 0 0 1 0 1  +1 -1 +1 0,67
Marge opérationnelle → ou ↗ 0 0,5 0,5 0,5 1  = = +0,5 0,75
Marge nette → ou ↗ 0 0,5 1 1 0,5  +0,5 = -0,5 0,75
Marge de FCF → ou ↗ 0 1 0 0 1  -1 = +1 0,50
PERSPECTIVEPositive

 

Le F-Score, créé par Joseph Piotroski en 2000, analyse neuf critères liés à la rentabilité et à la solidité financière d’une entreprise cotée.
Un score élevé, proche ou égal à 9, présage de la solidité de la société.

F-Score Piotroski de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
ROA > 0 0 1 1 1 1  +1 = = =
ROA ↗ 0 0 1 1 0  = +1 = -1
CFO > 0 1 1 1 1 1  = = = =
CFO > RN activités poursuivies 1 1 1 1 1  = = = =
 
Marge opérationnelle ↗ 0 1 1 0 1  +1 = -1 +1
Rotation des actifs ↗ 0 0 1 1 0  = +1 = -1
 
Dette sur actifs ↘ 0 1 0 1 0  +1 -1 +1 -1
Liquidité générale ↗ 0 1 0 1 1  +1 -1 +1 =
Actions en circulation → ou ↘ 0 1 1 1 1  +1 = = =
 
F_SCORE 2 7 7 8 6  +5 = +1 -2

 

Le Z-Score, créé par Edward Altman en 1968, analyse cinq critères liés à la solidité financière d’une entreprise cotée.
Un score supérieur à 3 présage d’une bonne situation financière, un score inférieur à 1,8 présage d’une situation préoccupante.

Z-Score Altman de L’Oreal SA

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Critère X1 × 1,2 0,1 0,1 -0,1 - -  +13,1% -233,2% -106,7% +290,3%
Critère X2 × 1,4 0,7 0,7 0,8 0,5 0,5  +7,9% +8,2% -32,6% +3,9%
Critère X3 × 3,3 0,4 0,4 0,5 0,5 0,5  -5,7% +19,9% +11,1% -1,3%
Critère X4 × 0,6 - - - - 19,7  - - - -
Critère X5 0,7 0,6 0,8 0,8 0,8  -5,9% +16,9% +8,8% -2,8%
 
Z_SCORE - - - - 21,6  - - - -

 

Rapport boursier Gérants Rapport boursier Gérants : rapport quotidien exclusif dédié aux actions favorites des meilleurs gérants

Graphique des sociétés possiblement comparables à L’Oreal SA

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Sociétés possiblement comparables à L’Oreal Affichage :

 SociétéCap.Rdt.BêtaPERCours+bas ↔ +hautVE/CAVE/Ebitda
États-Unis Procter & Gamble 359,7 2,4% 0,4 22,3 165,3 5,0 17,2
France L’Oreal 239,2 1,5% 0,7 31,7 447,4 5,9 26,9
Royaume-Uni Unilever 126,3 3,4% 0,2 15,8 4 296,0 2,2 11,7
Pays-Bas Unilever 126,3 3,4% 0,2 15,8 50,4 2,5 13,4
États-Unis Colgate-Palmolive 71,7 2,1% 0,4 24,5 93,3 4,3 18,1
États-Unis Estee Lauder 41,7 2,1% 1,1 33,7 126,1 3,2 23,9
États-Unis Kimberly-Clark 41,0 3,7% 0,4 17,9 131,9 2,5 13,7
  Médiane 32,7 2,4% 0,5 18,3   2,5 13,4  
  

 

Graphique du cours de bourse ajusté des dividendes, et du dividende de L’Oreal

patientez quelques instants pour l’affichage du graphique

Dividendes par action détachés par L’Oreal SA (peut comporter des erreurs !)

Année Janvier Février Mars Avril Mai Juin Juillet Août Sept. Octobre Nov. Déc.
2024---6,60--------
2023---6,00--------
2022---4,80--------
2021---4,00--------
2020------3,85-----
2019---3,85--------
2018---3,55--------
2017---3,30--------
2016---3,10--------
2015----2,70-------
2014---2,50--------
2013----2,30-------
2012---2,00--------
2011---1,80--------
2010---1,50--------
2009---1,44--------
2008---1,38--------
2007----1,18-------
2006----1,00-------
2005----0,82-------

 

Comptes annuels de résultat simplifiés de L’Oreal SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Chiffre d’affaires 29 874 27 992 32 288 38 261 41 183  -6,3% +15,3% +18,5% +7,6%
Charges d'exploitation -16 261 -15 321 -17 694 -20 226 -22 272  -5,8% +15,5% +14,3% +10,1%
   dont Coût des ventes -8 065 -7 532 -8 433 -10 577 -10 767  -6,6% +12,0% +25,4% +1,8%
   dont Frais généraux -6 068 -5 639 -6 074 -7 029 -7 627  -7,1% +7,7% +15,7% +8,5%
Résultat opérationnel 5 548 5 209 6 160 7 457 8 143  -6,1% +18,3% +21,0% +9,2%
Autres revenus/frais nets -136 -433 -113 154 -142  +217,8% -73,8% -235,5% -192,6%
Charge d'intérêt -75 -93 -48 -77 -227  +22,7% -48,0% +59,9% +194,8%
Résultat avant impôts 5 411 4 777 6 047 7 611 8 001  -11,7% +26,6% +25,9% +5,1%
Impôts sur les bénéfices -1 657 -1 210 -1 445 -1 899 -1 811  -27,0% +19,5% +31,4% -4,7%
Résultat net 3 750 3 563 4 597 5 707 6 184  -5,0% +29,0% +24,1% +8,4%
 
EBITDA 7 506 7 237 7 941 8 993 9 858  -3,6% +9,7% +13,2% +9,6%
RN d’exploitation (NOPAT) 3 849 3 890 4 688 5 596 6 300  +1,1% +20,5% +19,4% +12,6%
Taux d’imposition 31% 25% 24% 25% 23%  -17,3% -5,6% +4,4% -9,3%
 
Chiffre d’affaires par action 53,1 49,8 57,7 71,2 76,7  -6,1% +15,7% +23,4% +7,8%
EBITDA par action 13,3 12,9 14,2 16,7 18,4  -3,4% +10,1% +17,9% +9,8%
Bénéfices par action 6,7 6,3 8,2 10,6 11,5  -4,8% +29,4% +29,2% +8,5%

 

Comptes annuels de bilan simplifiés de L’Oreal SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Actifs courants 13 917 14 560 12 076 14 050 16 325  +4,6% -17,1% +16,3% +16,2%
   dont Trésorerie 5 286 6 406 2 714 2 618 4 288  +21,2% -57,6% -3,5% +63,8%
   dont Placements à CT 23 7 5 23 33  -71,2% -28,4% +381,3% +43,3%
   dont Créances clients 4 851 4 385 4 865 5 761 5 284  -9,6% +11,0% +18,4% -8,3%
   dont Stock 2 921 2 676 3 167 4 079 4 482  -8,4% +18,4% +28,8% +9,9%
Placements à long terme 10 830 - - - -  - - - -
Biens corporels 5 537 4 751 4 774 4 964 -  -14,2% +0,5% +4,0% -
Écart d'acquisitions 9 586 10 514 11 075 11 718 13 103  +9,7% +5,3% +5,8% +11,8%
Biens incorporels 12 749 13 871 14 537 15 358 17 390  +8,8% +4,8% +5,6% +13,2%
Actifs totaux 43 810 43 607 43 013 46 844 51 855  -0,5% -1,4% +8,9% +10,7%
 
Passifs courants 10 869 11 130 16 583 13 720 14 900  +2,4% +49,0% -17,3% +8,6%
   dont Créances fournisseurs 4 658 4 765 6 068 6 346 6 347  +2,3% +27,4% +4,6% +0%
   dont Dette à court terme 1 249 1 243 5 042 1 420 2 551  -0,5% +305,5% -71,8% +79,7%
Dette à long terme 10 9 11 3 018 4 747  -11,5% +25,9% +28 101,9% +57,3%
Passifs totaux 14 384 14 608 19 421 19 658 22 774  +1,6% +32,9% +1,2% +15,9%
 
Action ordinaire 112 112 112 107 107  +0,4% -0,4% -4,0% -0,1%
Bénéfices non répartis 20 681 22 206 23 689 17 382 19 983  +7,4% +6,7% -26,6% +15,0%
Capitaux propres 29 419 28 993 23 586 27 179 29 074  -1,4% -18,7% +15,2% +7,0%
 
Dette portant intérets 1 259 1 252 5 053 4 437 7 298  -0,5% +303,7% -12,2% +64,5%
Dette nette -4 051 -5 161 2 334 1 797 2 977  +27,4% -145,2% -23,0% +65,7%
Fonds de roulement 3 048 3 430 -4 507 330 1 426  +12,5% -231,4% -107,3% +332,0%
Actions en circulation (en M) 562,8 561,6 559,8 537,7 537,0  -0,2% -0,3% -4,0% -0,1%

 

Flux de trésorerie annuels simplifiés de L’Oreal SA (en MEUR)

  2019 2020 2021 2022 2023  19-20 20-21 21-22 22-23
Bénéfices nets 3 750 3 563 4 597 5 707 6 184  -5,0% +29,0% +24,1% +8,4%
 
Dépréciation 1 958 2 028 1 781 1 536 1 715  +3,6% -12,2% -13,8% +11,6%
Ajustements des bénéfices nets 491 141 667 148 -  -71,3% +373,9% -77,8% -
Ajust. comptes débiteurs -60 315 -407 -718 -427  -629,0% -229,1% +76,3% -40,5%
Ajust. des stocks -54 102 -373 -865 -438  -289,4% -466,3% +131,8% -49,4%
Autres flux opérationnels 463 -33 -218 324 -  -107,2% +555,9% -248,3% -
Flux opérationnel 6 263 6 453 6 728 6 278 7 605  +3,0% +4,3% -6,7% +21,1%
 
Dépenses d’investissement 1 231 972 1 075 1 343 1 489  -21,0% +10,6% +24,9% +10,8%
Investissements -66 -2 639 -117 -2 224 -4 144  +3 904,7% -95,6% +1 795,8% +86,3%
Flux d’investissement -1 290 -2 639 -1 634 -2 224 -  +104,6% -38,1% +36,1% -
 
Dividendes payés 2 221 2 191 2 352 2 690 -3 426  -1,4% +7,4% +14,4% -227,4%
Emprunts nets -781 -530 3 543 -991 -  -32,1% -768,2% -128,0% -
Flux de financement -3 690 -2 591 -8 864 -4 080 -1 615  -29,8% +242,1% -54,0% -60,4%
 
Variation nette de la trésorerie 1 294 1 120 -3 692 -96 1 670  -13,5% -429,7% -97,4% -1 838,2%
 
Free Cash Flow par action 8,9 9,8 10,1 9,2 11,4  +9,2% +3,5% -9,1% +24,1%

 

Comptes trimestriels de résultat simplifiés de L’Oreal SA (en MEUR)

  12/2021 06/2022 12/2022 06/2023 12/2023  12-06/22 06-12/22 12-06/23 06-12/23
Chiffre d’affaires 17 091 18 366 19 894 20 574 20 608  +7,5% +8,3% +3,4% +0,2%
Charges d'exploitation -9 370 -9 702 -17 180 -11 046 -11 258  +3,5% +77,1% -35,7% +1,9%
   dont Coût des ventes -4 564 -4 936 -4 217 -5 292 -5 463  +8,2% -14,6% +25,5% +3,2%
   dont Frais généraux -8 815 -9 116 -8 333 -10 381 -3 908  +3,4% -8,6% +24,6% -62,4%
Résultat opérationnel 3 056 3 711 3 080 3 937 3 888  +21,5% -17,0% +27,8% -1,2%
Autres revenus/frais nets -69 522 -57 138 -200  -853,8% -110,9% -343,0% -244,7%
Charge d'intérêt -16 -17 -24 -22 -146  +6,4% +44,9% -8,1% +560,6%
Résultat avant impôts 3 025 4 163 3 023 4 313 3 688  +37,6% -27,4% +42,6% -14,5%
Impôts sur les bénéfices -396 -940 -723 -949 -862  +137,6% -23,1% +31,3% -9,2%
Résultat net 2 234 3 223 2 484 3 359 2 825  +44,2% -22,9% +35,2% -15,9%
 
EBITDA 2 063 4 458 3 936 5 086 4 640  +116,1% -11,7% +29,2% -8,8%
RN d’exploitation (NOPAT) 2 656 2 873 2 344 3 071 2 980  +8,2% -18,4% +31,0% -3,0%
Taux d’imposition 13% 23% 24% 22% 23%  +72,6% +5,9% -7,9% +6,1%
 
Chiffre d’affaires par action 30,6 34,2 37,0 38,3 38,4  +11,5% +8,3% +3,5% +0,2%
EBITDA par action 3,7 8,3 7,3 9,5 8,6  +124,2% -11,8% +29,4% -8,7%
Bénéfices par action 2,0 6,0 4,6 6,3 5,3  +199,2% -23,0% +35,4% -15,9%

 

Comptes trimestriels de bilan simplifiés de L’Oreal SA (en MEUR)

  12/2021 06/2022 12/2022 06/2023 12/2023  12-06/22 06-12/22 12-06/23 06-12/23
Actifs courants 12 076 14 590 14 050 17 572 16 325  +20,8% -3,7% +25,1% -7,1%
   dont Trésorerie 2 714 2 987 2 618 4 997 4 288  +10,1% -12,4% +90,9% -14,2%
   dont Placements à CT 5 -154 23 -145 33  -3 312,5% -115,0% -726,0% -122,9%
   dont Créances clients 4 865 5 215 5 761 5 648 5 284  +7,2% +10,5% -2,0% -6,4%
   dont Stock 3 167 3 988 4 079 4 258 4 482  +25,9% +2,3% +4,4% +5,3%
Placements à long terme - - - - -  - - - -
Biens corporels 4 774 4 933 4 964 5 070 -  +3,3% +0,6% +2,1% -
Écart d'acquisitions 11 075 11 354 11 718 11 362 13 103  +2,5% +3,2% -3,0% +15,3%
Biens incorporels 14 537 14 855 15 358 14 973 17 390  +2,2% +3,4% -2,5% +16,1%
Actifs totaux 43 013 47 169 46 844 51 108 51 855  +9,7% -0,7% +9,1% +1,5%
 
Passifs courants 16 583 15 709 13 720 17 119 14 900  -5,3% -12,7% +24,8% -13,0%
   dont Créances fournisseurs 6 068 6 468 6 346 6 075 6 347  +6,6% -1,9% -4,3% +4,5%
   dont Dette à court terme 5 042 3 779 1 420 5 403 2 551  -25,0% -62,4% +280,5% -52,8%
Dette à long terme 11 3 010 3 018 3 250 4 747  +28 026,2% +0,3% +7,7% +46,0%
Passifs totaux 19 421 21 237 19 658 23 146 22 774  +9,3% -7,4% +17,7% -1,6%
 
Action ordinaire 112 107 107 107 107  -3,8% -0,3% +0,2% -0,3%
Bénéfices non répartis 23 689 15 309 17 382 17 575 19 983  -35,4% +13,5% +1,1% +13,7%
Capitaux propres 23 586 25 929 27 179 27 956 29 074  +9,9% +4,8% +2,9% +4,0%
 
Dette portant intérets 5 053 6 789 4 437 8 653 7 298  +34,4% -34,6% +95,0% -15,7%
Dette nette 2 334 3 956 1 797 3 801 2 977  +69,5% -54,6% +111,6% -21,7%
Fonds de roulement -4 507 -1 119 330 453 1 426  -75,2% -129,5% +37,2% +215,0%
Actions en circulation (en M) 557,6 537,5 537,8 537,1 536,9  -3,6% +0% -0,1% 0%

 

Flux de trésorerie trimestriels simplifiés de L’Oreal SA (en MEUR)

  12/2021 06/2022 12/2022 06/2023 12/2023  12-06/22 06-12/22 12-06/23 06-12/23
Bénéfices nets 2 235 3 223 2 299 3 359 2 825  +44,2% -28,7% +46,1% -15,9%
 
Dépréciation 482 712 891 911 752  +47,9% +25,0% +2,3% -17,4%
Ajustements des bénéfices nets 395 -110 129 - -  -127,9% -217,2% - -
Ajust. comptes débiteurs -407 - -359 - -427  - - - -
Ajust. des stocks -373 - -187 - -438  - - - -
Autres flux opérationnels 457 -1 850 1 087 - -  -505,0% -158,8% - -
Flux opérationnel 4 067 1 975 3 364 2 822 4 783  -51,4% +70,3% -16,1% +69,5%
 
Dépenses d’investissement 552 638 538 724 765  +15,6% -15,8% +34,7% +5,6%
Investissements -93 -54 -44 - -  -42,0% -18,3% - -
Flux d’investissement -938 -699 -2 224 -924 -  -25,5% +218,1% -58,5% -
 
Dividendes payés 30 2 641 1 176 3 398 -27  +8 674,8% -55,5% +189,0% -100,8%
Emprunts nets 3 717 1 565 -1 278 - -  -57,9% -181,7% - -
Flux de financement -5 269 -1 077 -4 080 594 -2 209  -79,6% +278,9% -114,6% -471,7%
 
Variation nette de la trésorerie -2 111 274 -1 846 2 379 -709  -113,0% -774,7% -228,9% -129,8%
 
Free Cash Flow par action 6,3 2,5 5,3 3,9 7,5  -60,5% +111,3% -25,7% +91,7%

Légende

Analyse graphique  Supports et résistances calculés algorithmiquement par IH

MMAn  Moyenne mobile arithmétique à 5/10/20/40/50/100/200/400 jours

Bandes de Bollinger®  Bandes de Bollinger à 5/10/20/50/100/200 jours et 1,8/1,9/2/2,1/2,2/2,5 écarts-types

Flottant  Pourcentage du capital échangeable en bourse

Initiés  Pourcentage du capital détenu par le management et les fondateurs

Institutionnels  Pourcentage du capital détenu par des investisseurs institutionnels (fonds, ETF…)

PER TTM  Cours de bourse ÷ résultat net par action sur 12 mois glissants

PER prévi.  Cours de bourse ÷ résultat net prévisionnel par action d’après le consensus des analystes

PEG  PER ÷ taux de croissance prévisionnel d’après le consensus des analystes

P/B  Cours de bourse ÷ capitaux propres au dernier trimestre

VE/CA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ Chiffre d’Affaires sur 12 mois glissants

VE/EBITDA TTM  Valeur d’Entreprise ÷ EBITDA sur 12 mois glissants

Marge opé. TTM  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

Marge nette ou bénéficiaire TTM  Résultat net ÷ chiffre d’affaires sur 12 mois glissants

ROE TTM  Résultat net ÷ capitaux propres sur 12 mois glissants

ROA TTM  Résultat net ÷ actif total sur 12 mois glissants

Δ CA trimestriel YoY  Croissance du Chiffre d’Affaires trimestriel par rapport à l’année précédente

Δ RN trimestriel YoY  Croissance du Résultat Net trimestriel par rapport à l’année précédente

Cible  Cours cible moyen d’après le consensus des analystes des principales banques américaines

MMA50  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 50 dernières séances boursières

MMA200  Valeur moyenne du cours de bourse sur les 200 dernières séances boursières

+ bas 52 s.  Cours de bourse le plus bas sur les 52 dernières semaines

+ haut 52 s.  Cours de bourse le plus haut sur les 52 dernières semaines

1 mois  Comparaison entre le cours de la veille et celui d’il y a 1 mois, ajusté des dividendes (sauf omission !)

n mois  idem avec n mois

1 an  idem avec 1 an

n ans  idem avec n ans

Environ. ESG  Risque environnemental d’après les critères ESG

Social ESG  Risque social d’après les critères ESG

Gouv. ESG  Risque de gouvernance d’après les critères ESG

Controverse  Niveau de controverse d’après les critères ESG

Global ESG  Risque combiné d’après les critères ESG

Notation Morningstar  Performance du fonds selon Morningstar 1 étoile = faible performance, 5 étoiles = performance élevée.

Risque MS  Niveau de risque selon Morningstar : 1 = volatilité élevé, 5 = volatilité faible.

Position  Position de l’action dans le fonds considéré

Poids  Poids de l’action dans le fonds considéré

Marge de FCF  Flux de trésorerie libre ÷ chiffre d’affaires

ROIC  Résultat net d’exploitation ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

CROIC  Flux de trésorerie libre ÷ (moyenne capitaux investis sur deux exercices). Estimation IH.

Taux d’imposition  Impôts sur les bénéfices ÷ résultat avant impôts. Estimation IH cappée à 50%.

Capital investi  Capitaux propres + dette long terme + dette court terme. Estimation IH.

RN d’exploitation  NOPAT = résultat opérationnel × (1 - taux d’imposition). Estimation IH.

Marge brute  Chiffre d’affaires - coût des ventes

Marge d’EBITDA  EBITDA ÷ chiffre d’affaires

Marge opérationnelle  Résultat opérationnel ÷ chiffre d’affaires

Marge nette ou bénéficiaire  Résultat net ÷ chiffre d’affaires

ROE  Résultat net ÷ (moyenne capitaux propres sur deux exercices )

ROA  Résultat net ÷ (moyenne actifs totaux sur deux exercices)

Liquidité restreinte  (actifs courants - stock) ÷ (passifs courants - dette court terme)

Liquidité générale  Actifs courants ÷ passifs courants

Dette nette sur EBITDA  (dette court terme + dette long terme - trésorerie - placements à court terme) ÷ EBITDA

Dette sur actifs  (dette court terme + dette long terme) ÷ actifs totaux

Dette sur capitaux propres  (dette court terme + dette long terme) ÷ capitaux propres

Couverture par l’EBITDA  EBITDA ÷ charge d’intérêt

Couverture par l’EBIT  EBIT ÷ charge d’intérêt

Couverture par le flux opérationnel  Flux de trésorerie opérationnel ÷ charge d’intérêt

Coût de la dette  (moyenne [dette court terme + dette long terme] sur deux exercices) ÷ charge d’intérêt. Estimation IH.

Nbr de jours en stock  DSI = stock ÷ coût des ventes × 365

Délai paiement clients  DSO = créances clients ÷ chiffre d’affaires

Délai paiement fournisseurs  DPO = créances fournisseurs ÷ (coût des ventes + [différence stocks sur deux exercices]) × 365

Conversion de l’encaisse  DSI + DSO - DPO

Rotation des actifs  Chiffre d’affaires ÷ actif total

Frais généraux sur CP  Frais généraux ÷ capitaux propres

Frais généraux sur CA  Frais généraux ÷ chiffre d’affaires

Distribution sur résultat net  Dividende payé ÷ résultat net

Distribution sur FCF  Dividende payé ÷ flux de trésorerie libre

IH Score  Cf. présentation de l’IH Score

F-Score Piotroski  Cf. présentation du F-Score

Z-Score Altman  Cf. présentation du Z-Score

Cap.  Capitalisation boursière en Md€, après conversion le cas échéant

Rdt.  Rendement sur dividendes prévisionnel d’après le consensus des analystes

Bêta  Plus le ratio bêta est élevé, plus le cours de bourse a été fluctuant ces récentes années.

PER  Toutes choses égales par ailleurs, plus le ratio PER est faible, plus la société est bon marché.

+bas ↔ +haut  Cours de bourse par rapport au plus bas et au plus haut à 52 semaines

Top 5/10/15/20/25 fonds  Cf. rapport Gérants

Les données peuvent comporter des inexactitudes : ne prenez pas de décisions d’investissement sur leur seule base.

Déposez vos remarques et suggestions sur les forums : Screeners de l’IH.